Dalam ekonomi pasar, sistem keuangan memberikan uang dari penabung positif (yaitu deposan) kepada penabung negatif (yaitu orang dengan kekurangan dana yang membutuhkan pinjaman untuk membeli properti dll). Selain itu, sistem keuangan memfasilitasi pembayaran nontunai. dari orang perseorangan atau badan hukum. Sistem keuangan secara hukum memiliki monopoli layanan. Hanya bank yang dapat menerima simpanan, hanya perusahaan asuransi yang dapat memberikan layanan asuransi dan pengelolaan reksa dana dapat dilakukan dengan lebih baik oleh bank besar daripada oleh investor individu.
Bagaimana uang diciptakan
Di masa lalu, salah satu alasan negara Yunani kuno kuat adalah kemampuan untuk menciptakan mata uang mereka sendiri. Pada zaman Pericles, Drachma perak adalah mata uang cadangan pada zaman itu. Hal yang sama berlaku untuk mata uang emas Philippe dari Makedonia. Masing-masing mata uang ini dapat ditukar dengan sejumlah emas tertentu. Saat ini, Fed menciptakan USD dan ECB Euro yang keduanya adalah uang fiat yaitu uang tanpa nilai intrinsik yang telah ditetapkan sebagai uang nyata oleh peraturan pemerintah dan oleh karena itu kami harus menerimanya sebagai uang sungguhan. Bank sentral mengedarkan koin dan uang kertas di sebagian besar negara bahwa mereka hanya 5% -15% dari jumlah uang beredar, sisanya adalah uang virtual, entri data akuntansi.
Tergantung pada jumlah uang yang dihasilkan bank sentral, kita hidup dalam krisis atau kita mengalami perkembangan ekonomi. Perlu dicatat bahwa bank sentral bukanlah bank pemerintah tetapi perusahaan swasta. Negara-negara telah memberikan hak mengeluarkan uang kepada bankir swasta. Pada gilirannya, bank sentral swasta ini meminjamkan negara dengan bunga dan karena itu, memiliki kekuatan ekonomi dan tentu saja, politik.
Uang kertas yang beredar di suatu negara sebenarnya adalah utang publik yaitu negara berutang uang kepada bank sentral swasta dan pembayaran utang ini dipastikan dengan menerbitkan obligasi. Jaminan yang diberikan oleh pemerintah kepada bank sentral swasta untuk pembayaran utang adalah pajak yang dikenakan kepada rakyat. Semakin besar utang publik, semakin besar pajaknya, semakin banyak rakyat jelata yang menderita.Presiden bank sentral ini tidak dapat dipecat oleh pemerintah dan tidak melapor kepada pemerintah. Di Eropa, mereka melapor ke ECB yang menetapkan kebijakan moneter UE. ECB tidak dikendalikan oleh Parlemen Eropa atau Komisi Eropa.
Negara atau peminjam menerbitkan obligasi, dengan kata lain, ia menerima bahwa ia memiliki jumlah utang yang sama kepada bank sentral yang berdasarkan penerimaan ini menciptakan uang dari nol dan meminjamkannya dengan bunga. Uang ini dipinjamkan melalui entri akuntansi Namun, tingkat bunga tidak ada sebagai uang dalam bentuk apapun, itu hanya pada kewajiban kontrak pinjaman. Inilah alasan mengapa utang global lebih besar daripada utang riil atau akuntansi. Oleh karena itu, orang menjadi budak karena mereka harus bekerja untuk mendapatkan uang nyata untuk melunasi hutang baik hutang publik atau individu. Sangat sedikit yang berhasil melunasi pinjaman tetapi sisanya bangkrut dan kehilangan segalanya.
Ketika suatu negara memiliki mata uangnya sendiri seperti halnya Amerika Serikat dan negara-negara lain, ia dapat “mewajibkan” bank sentral untuk menerima obligasi negaranya dan meminjamkan negara dengan bunga. Oleh karena itu, kebangkrutan negara dapat dihindari karena bank sentral bertindak sebagai lender of last resort. ECB adalah kasus lain karena tidak meminjamkan negara-negara anggota Zona Euro.
Tidak adanya obligasi Eropa yang aman meninggalkan negara-negara zona euro pada belas kasihan dari “pasar” yang dengan takut tidak mendapatkan uang mereka kembali mereka memberlakukan suku bunga tinggi. Namun, baru-baru ini obligasi aman Eropa telah menguat meskipun ada perbedaan di pembuat kebijakan Eropa sedangkan Jerman adalah penyebab utama untuk tidak memiliki obligasi ini karena mereka tidak ingin kewajiban nasional menjadi kewajiban tunggal Eropa. Ada juga alasan lain (mungkin yang paling serius) yaitu bahwa dengan memiliki obligasi ini, Euro sebagai mata uang akan terdevaluasi dan suku bunga pinjaman Jerman akan naik.
Di AS hal-hal berbeda karena negara meminjam mata uangnya sendiri (USD) dari Fed sehingga mata uang lokal terdevaluasi dan oleh karena itu utang negara didevaluasi. Ketika mata uang didevaluasi, produk suatu negara menjadi lebih murah tanpa mengurangi upah tetapi produk impor menjadi lebih mahal. Sebuah negara yang memiliki sektor primer (pertanian) dan sekunder (industri) yang kuat dapat menjadi lebih kompetitif dengan memiliki mata uang sendiri asalkan memiliki sumber energi sendiri yaitu harus cukup energi.
Bank dengan simpanan antara $16 juta dan $122,3 juta memiliki persyaratan cadangan sebesar 3%, dan bank dengan simpanan lebih dari $122,3 juta memiliki persyaratan cadangan sebesar 10%. Oleh karena itu, jika semua deposan memutuskan untuk mengambil uang mereka dari bank pada saat yang sama, bank tidak dapat memberikannya kepada mereka dan bankrun dibuat. Pada titik ini, harus disebutkan bahwa untuk setiap USD, Euro dll yang disimpan di bank, sistem perbankan menciptakan dan meminjamkan sepuluh. Bank menciptakan uang setiap kali mereka memberikan pinjaman dan uang yang mereka hasilkan adalah uang yang muncul di comp